大尺寸交互平板液晶面板全線(xiàn)漲價(jià)

　　近期，大尺寸交互平板(IB)液晶面板出現“一屏難求”的局面，65、75、86寸全線(xiàn)漲價(jià)，尤其86寸成交價(jià)跳漲至500美金，甚至在交易市場(chǎng)中爆出600美金的買(mǎi)盤(pán)。

　　消費產(chǎn)品買(mǎi)氣強勁，供需失衡現結構性缺貨

　　根據洛圖科技(RUNTO)數據，進(jìn)入7月，全球中大尺寸面板出貨同比大幅增長(cháng)超過(guò)20%，幾乎達到近年新高 。其中，TV面板出貨維持在高位，當月出貨2300萬(wàn)片，CSOT、Sharp、SDC、Innolux分別環(huán)比增長(cháng) 3%、64%、1.5%和1.5%。

　　疫情后期，面板出貨的增長(cháng)難以填補品牌商旺盛的訂單采購需求，尤其以TV需求的快速恢復造成的Gap最顯著(zhù)。TV市場(chǎng)馬上面臨海內外銷(xiāo)售旺季，品牌備貨積極 。國內市場(chǎng)前期出貨不足，下半年面臨巨大的BP完成壓力，任意品牌商均不會(huì )放棄即將來(lái)臨的十一線(xiàn)下大促和雙十一線(xiàn)上大促。而海外市場(chǎng)之前 受疫情導致的供應鏈影響，渠道庫存持續處于低位，補貨意愿強烈 。整體來(lái)看，TV面板的買(mǎi)氣強勁，導致供需失衡。

　　另外，在IT尺寸段，受疫情影響，在線(xiàn)教育和遠程辦公的習慣在全球得到了最大程度的普及，顯示器和筆記本電腦需求猛增。疫情后期，仍有頭部和先鋒公司以遠程辦公為主要方式，提高工作效率。而IT面板的收益性一直以來(lái)頗讓面板商滿(mǎn)意。因此，三季度仍有部分面板廠(chǎng)優(yōu)先維持著(zhù)較高的IT產(chǎn)能，令大尺寸的 電視面板產(chǎn)能持續存在缺口。

　　還有一個(gè)不可忽視的因素，韓系面板廠(chǎng)已經(jīng)推出退出LCD業(yè)務(wù)的時(shí)間表 。三星(SDC)預計年底將全面停止生產(chǎn)LCD，在洛圖科技(RUNTO)數據報告中顯示，2020年7月份SDC出貨TV面板253萬(wàn)片，占到全球約11%的市場(chǎng)份額。面板買(mǎi)手擔心三星退出之后的市場(chǎng)供應難以實(shí)現無(wú)縫銜接，在旺季周期，為獲得需要的面板物量，亦會(huì )擴大采購Forecast從而保障最終的實(shí)際供應。市場(chǎng)氣氛由此加劇緊張。

　　2020年7月全球液晶電視面板廠(chǎng)出貨排名

　　數據來(lái)源：洛圖科技(RUNTO)，單位：K片

　　商用市場(chǎng)交互平板回暖，終端需求大漲

　　疫情影響商用市場(chǎng)一季度低迷不振，二季度隨著(zhù)國內疫情趨穩，商用顯示市場(chǎng)開(kāi)始回暖。據洛圖科技(RUNTO)PID數據顯示，2020年交互平板(IB)一季度出貨13.4萬(wàn)臺，與同期比下降34%;而第二季度出貨29萬(wàn)臺，與同期相比大漲20% 。

　　第二季度的交互產(chǎn)品細分結構中，教育液晶白板微增3%;而消耗更大尺寸的液晶黑板產(chǎn)品增 長(cháng)超過(guò)100%。 因疫情導致的高效協(xié)同會(huì )議需求，商用平板亦同比增長(cháng)25%。

　　從尺寸情況看，交互平板主要集中在65、75、86寸。尤其，臨近開(kāi)學(xué)，教育市場(chǎng)86寸產(chǎn)品成為主需。洛圖科技(RUNTO)數據顯示，交互平板中86寸產(chǎn)品的份額與同期比，增長(cháng)超13個(gè)百分點(diǎn)來(lái)到39.7%。

　　2019-2020H1中國大陸交互平板尺寸變化

　　數據來(lái)源：洛圖科技(RUNTO)，單位：%

　　大陸面板廠(chǎng)市占上升，掌握話(huà)語(yǔ)權

　　大陸面板廠(chǎng)持續投放高世代產(chǎn)線(xiàn)，通過(guò)規模和成本優(yōu)勢，對韓企55寸以上產(chǎn)品造成挑戰與替代。

　　隨著(zhù)大陸廠(chǎng)商10.5代線(xiàn)產(chǎn)能的進(jìn)一步釋放以及韓系廠(chǎng)商的退出，大陸面板廠(chǎng)市場(chǎng)份額將進(jìn)一步提升，并成為本次漲價(jià)潮中的最大受益者。此輪報價(jià)上調除供需因素之外，大陸面板廠(chǎng)商對下游終端品牌的議價(jià)能力提升亦有貢獻，日后這種格局仍將不斷強化 。

　　據洛圖科技(RUNTO)數據，交互平板面板市場(chǎng)中，2018年上半年，大陸面板廠(chǎng)幾乎沒(méi)有市占，2020上半年占比已超40% 。隨著(zhù)韓系SDC和LGD對于LCD行業(yè)的退出與調整，以及臺系遭遇發(fā)展瓶頸，大陸面板廠(chǎng)會(huì )繼續蠶食市場(chǎng)份額，進(jìn)而牢牢掌握定價(jià)權，最終改善經(jīng)營(yíng)質(zhì)量。

　　2018-2020H1交互平板液晶面板廠(chǎng)格局變化

　　數據來(lái)源：洛圖科技(RUNTO)，單位：%

　　面板報價(jià)跳漲，仍難擋買(mǎi)氣

　　根據洛圖科技(RUNTO)調研，大尺寸交互平板所用的液晶面板結算價(jià)格從6月到8月，出現罕見(jiàn)漲幅 ，各主要尺寸面板價(jià)格平均上漲達16.4% ，創(chuàng )下近兩年最大漲幅。從商顯面板8月價(jià)格來(lái)看，65寸產(chǎn)品185美金，比6月上漲12.1%，短期預計每月仍將上漲5-10美金。75寸產(chǎn)品290美金，兩月上漲25美金，漲幅達9.4%，9月仍將上漲5美金左右。86寸產(chǎn)品價(jià)格不等，市場(chǎng)價(jià)高達到500美金，6到8月價(jià)格上升90美金，漲幅22%，9月將至少出現30美金以上的漲幅。

　　2020年6月&8月交互平板液晶面板價(jià)格變化

　　數據來(lái)源：洛圖科技(RUNTO)，單位：美金，%

　　在供需出現巨大Gap的現狀下，面板廠(chǎng)更具底氣，更加積極主動(dòng)的主導談判，減少低價(jià)專(zhuān)案，并放出大幅漲價(jià)。品牌商無(wú)奈消化漲幅之后，仍在到處尋找可入手的資源。此局面樂(lè )觀(guān)預測將持續到11月。

　　洛圖科技（RUNTO）《中國大陸交互平板市場(chǎng)分析季度報告（Chinese Interactive Board Market Analysis Quarterly Report）》包含教育交互平板和商用交互平板市場(chǎng)出貨規模、分品牌/尺寸/產(chǎn)品/技術(shù)等屬性數據的季度更新，還包括市場(chǎng)熱點(diǎn)信息、新品介紹、價(jià)格走勢及異動(dòng)變化。