收購潮再起，LED企業(yè)布局新一輪戰略收購

　　近期不少LED企業(yè)進(jìn)行一些新的戰略收購，以整合資源、開(kāi)拓市場(chǎng)、提升業(yè)績(jì)。就此，GDLED對近期部分的收購案例進(jìn)行簡(jiǎn)單梳理。

　　國星光電擬1780萬(wàn)元收購新立電子

　　9月17日，國星光電發(fā)布了一則《關(guān)于收購新立電子100%股權暨關(guān)聯(lián)交易的公告》。

　　《公告》顯示，國星光電擬以自有資金1780萬(wàn)元收購廣東省電子信息產(chǎn)業(yè)集團有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“電子集團”)持有的廣東省新立電子信息進(jìn)出口有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“新立電子”)100%股權。

　　據悉，新立電子是國星光電控股股東、實(shí)際控制人廣東省廣晟資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)有限公司的全資子公司電子集團的全資子公司，由電子集團、廣東省粵晶高科股份有限公司于2001年10月共同出資組建。

　　資料顯示，新立電子是廣東省電子信息外貿行業(yè)的骨干企業(yè)，主營(yíng)業(yè)務(wù)為進(jìn)出口貿易業(yè)務(wù)，擁有進(jìn)出口經(jīng)營(yíng)權、自主報關(guān)權、自主報檢權，在海關(guān)、稅局等部門(mén)的優(yōu)良信用，在報關(guān)出口和退稅環(huán)節的運行較好，資金回籠快，財務(wù)狀況比較健康。

　　國星光電表示，在公司打造品牌和市場(chǎng)國際化的戰略部署之下，通過(guò)全資收購新立電子，公司可積極利用新立電子多年海外市場(chǎng)的開(kāi)拓經(jīng)驗及渠道資源大力推廣公司產(chǎn)品和拓展海外市場(chǎng)，提升公司出口產(chǎn)品、出口市場(chǎng)多元化程度，實(shí)現雙方協(xié)同發(fā)展，整合延伸公司產(chǎn)業(yè)鏈，有助于形成公司多元化經(jīng)營(yíng)的良好態(tài)勢。

　　關(guān)于本次收購存在的風(fēng)險，國星光電也作出了相關(guān)說(shuō)明。國星光電指出，2019年受?chē)H貿易摩擦頻發(fā)、全球金融波動(dòng)加大、中東地緣政治風(fēng)險、中美貿易戰和日韓貿易戰等因素影響，國際市場(chǎng)購買(mǎi)需求整體疲弱，海外貿易的需求存在一定的放緩風(fēng)險。

　　此外，國星光電還指出，新立電子主要從事進(jìn)出口貿易業(yè)務(wù)，有多年進(jìn)出口經(jīng)驗的員工團隊。通過(guò)本次股權收購，有助于公司打造一支過(guò)硬的從事出口業(yè)務(wù)的團隊，從而提升公司整體營(yíng)收水平和盈利能力，符合公司發(fā)展戰略和業(yè)務(wù)發(fā)展需要。

　　海洋王擬收購明之輝51%股權

　　9月10日，海洋王發(fā)布公告《廣東華商律師事務(wù)所關(guān)于公司發(fā)行股份及支付現金購買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金的法律意見(jiàn)書(shū)》。

　　海洋王擬通過(guò)發(fā)行股份及支付現金的方式購買(mǎi)朱愷、童莉、深圳市萊盟建設合伙企業(yè)等 3 名股東合計持有的深圳市明之輝建設工程有限公司51%股權;

　　同時(shí)擬向不超過(guò) 10 名其他特定投資者發(fā)行股份募配套資金，募集資金總額不超過(guò) 13566 萬(wàn)元，不超過(guò)本次發(fā)行股份及支付現金方式購買(mǎi)資產(chǎn)交易對價(jià)的 100%。

　　公告顯示，海洋王擬通過(guò)發(fā)行股份及支付現金的方式向交易對方支付交易對價(jià)，其中發(fā)行股份購買(mǎi)資產(chǎn)占交易總額 75%，現金支付占交易總額 25%，此次發(fā)行股份購買(mǎi)資產(chǎn)的發(fā)行價(jià)格為5.63元/股。具體比例如下表：

　　業(yè)績(jì)承諾表明，明之輝 2019 年度、2020 年度和 2021 年度實(shí)現凈利潤不低于 5600 萬(wàn)元、6100 萬(wàn)元、6400 萬(wàn)元，三年實(shí)現的凈利潤累計數不低于上述預測凈利潤累計數，即 18100 萬(wàn)元。

　　此外，若明之輝三年實(shí)際凈利潤累計數低于其承諾凈利潤，明之輝將以連帶責任方式對海洋王進(jìn)行補償，利潤補償金額的上限為本次標的資產(chǎn)交易總額價(jià)格，即 27132 萬(wàn)元。

　　海洋王表示，明之輝具有豐富的照明工程管理經(jīng)驗，可以與公司形成較好的戰略協(xié)同效應，借助明之輝在照明工程行業(yè)的資質(zhì)、經(jīng)驗和工程管理優(yōu)勢，為客戶(hù)提供更為全面的服務(wù)。聯(lián)域光電獲時(shí)代伯樂(lè )數千萬(wàn)元融資

　　近日，深圳市聯(lián)域光電有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)聯(lián)域光電)完成首輪數千萬(wàn)元融資。投資方為深圳市時(shí)代伯樂(lè )創(chuàng )業(yè)投資管理有限公司(時(shí)代伯樂(lè ))及上市公司洲明科技，融資將主要用于公司新產(chǎn)品的研發(fā)、優(yōu)化供應鏈體系、擴充團隊及增設工廠(chǎng)四方面。 聯(lián)域光電成立于2012年，致力于LED特種照明產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售業(yè)務(wù)。公司核心產(chǎn)品是戶(hù)外LED照明。時(shí)代伯樂(lè )ICT投資總監黃亦明表示：“聯(lián)域一直都是全球LED鞋盒燈的主要提供商，在細分行業(yè)具有較強影響力。未來(lái)HID金鹵燈的照明產(chǎn)品升級換代將會(huì )打開(kāi)全新的LED大功率照明市場(chǎng)。同時(shí)，目前北美戶(hù)外特種LED照明滲透率還不到20%，這是一個(gè)千億級的市場(chǎng)。在北美，聯(lián)域在玉米燈、鞋盒燈、壁燈、泛光燈和油站燈這些產(chǎn)品品類(lèi)中，有較高市場(chǎng)占有率，可以分享到市場(chǎng)增長(cháng)的紅利。”

　　Acuity Brands Lighting擬收購TLG

　　據報道，美國時(shí)間 9 月 10 日，Acuity Brands 宣布其全資子公司 Acuity Brands Lighting 與北美規格級燈具領(lǐng)先廠(chǎng)商 The Luminaires Group (TLG) 達成收購協(xié)議，Acuity Brands Lighting 擬收購 TLG 所有股權。

　　消息顯示，TLG 的規格級燈具主要應用于商業(yè)、機構、酒店及市政市場(chǎng)，這些都將成為 Acuity Brands Lighting 目前動(dòng)態(tài)照明產(chǎn)品組合的補充。TLG 的室內與戶(hù)外照明燈具分為五個(gè)細分的照明品牌，分別是 a-light， Cyclone，Eureka,，Luminaire LED 和 Luminis，客戶(hù)群包括建筑師、景觀(guān)設計師、室內設計師和工程師等。

　　報道稱(chēng)，TLG 年銷(xiāo)售額大約為 1 億美元，在美國和加拿大的五個(gè)辦公室雇傭了 350 多個(gè)員工。公司的每個(gè)品牌都有自己的定位。其中，a-light 設計和銷(xiāo)售室內建筑照明產(chǎn)品，增強現代空間。Cyclone 主要為市政市場(chǎng)提供高品質(zhì)戶(hù)外裝飾燈具。Eureka 主營(yíng)室內室外現代裝飾照明。Luminaire LED 提供室內室外抗破壞照明燈具，可以抵抗環(huán)境和外部損害。Luminis 則主要設計用于商業(yè)和機構等應用場(chǎng)所的一系列室內室外規格照明產(chǎn)品。

　　Acuity Brands 表示，TLG 五個(gè)強大品牌的加入將鞏固公司為廣泛客戶(hù)群提供優(yōu)質(zhì)建筑照明解決方案的承諾。公司將通過(guò)領(lǐng)先創(chuàng )新的驅動(dòng)器、控制器和聯(lián)網(wǎng)系統為 TLG 品牌提供聯(lián)網(wǎng)智能照明專(zhuān)業(yè)知識。結合專(zhuān)業(yè)知識和公司現有的互補照明品牌，Acuity Brands 將為客戶(hù)提供廣泛的可定制解決方案，可以滿(mǎn)足要求創(chuàng )新方案、出色設計與最佳性能的各種規模和復雜性應用。

　　公司管理層預計本次收購將立即增加2020財年的收益。收購協(xié)議相關(guān)條款未披露，交易預計本月底前完成。